Финансовый анализ предприятия на основе инструментов бухгалтерского инжиниринга

Впервые в России о нулевых балансах была опубликована статья немецкого профессора А.Хирша в газете «Известия» в 1993 г., в которой он писал, что одним из основных недостатков проводимой приватизации в российской Федерации является отсутствие теории и практики использования нулевых балансов, которые позволяют решить две основные задачи:

— определить реальную стоимость предприятия (рыночную и

ли справедливую);

— организовать контроль финансового состояния и использования собственности.

За эти годы в научной школе В.И. Ткача было разработано около 50 видов бухгалтерских инструментов, в том числе и система нулевых балансов и производных балансовых отчетов, по которым получено более 30 свидетельств о государственной регистрации в Роспатенте компьютерных программ, алгоритмов и методик (докторские диссертации Н.А. Бреславцевой, Ф.Б. Риполь-Сарагоси, И.Н. Богатой, О.И. Кольваха, Г.Е. Крохичевой).

Все это позволило разработать общую схему организации контроля финансового мониторинга и стандарт предприятия «Организация контроля финансового мониторинга».

Организация контроля финансового мониторинга строится на использовании нулевых балансов и включает три уровня:

1. Использование соответствующего вида контроля:

– финансовый (избежание финансовых катастроф);

— управленческий (оперативное и тактическое управление);

— стратегический (стратегическое предупреждение кризиса).

2. Принятие решений, контроль ситуаций и результатов;

3. Управление зонами финансового состояния (активная, нейтральная, пассивная).

Стандарт предприятия «Организация контроля финансового мониторинга» ориентирован на использование одного из трех видов контроля (финансовый, управленческий, стратегический) и характеризуется шестью разделами.

Первый раздел: цель контроля финансового состояния предприятия сводится к организации контроля ресурсного потенциала предприятия и, в первую очередь, его основного показателя: рыночной и справедливой стоимости чистых активов и чистых пассивов.

Ресурсный потенциал исследовался разными учеными с дифференцированных позиций: резервы предприятия (СВ. Романова), резервная система (И.М. Агеев), сетевая модель резервной системы (Г.Е. Крохичева), человеческие ресурсы (М.А. Мейриева), отраслевые аспекты использования ресурсного потенциала: дорожное строительство (Е.А. Аксенова), морской транспорт (Е.В. Кузнецова), связь и телекоммуникации (Л.Р. Ли-леева), учетно-аналитическое обеспечение ресурсного потенциала (Е.И. Муругов) и др.

В результате цель контроля сводится к трем позициям:

—финансовый контроль - предотвращение финансового кризиса;

—управленческий контроль - предотвращение тактического кризиса;

— стратегический контроль - предотвращение стратегического кризиса.

Второй раздел стандарта определяет показатели контроля, которые в настоящее время сводятся к трем группам:

—контроль системы коэффициентов, который в настоящее время уступает позиции инжиниринговым методам и осуществляется, в основном, внешними пользователями и акционерами (используются в основном в англо-саксонской системе учета);

—добавленная стоимость, которая характерна в основном для континентальной системы бухгалтерского учета. Сторонники этого подхода считают, что в качестве ведущего показателя оценки финансово-экономического состояния предприятия выступает не прибыль, а добавленная стоимость. Поэтому анализ финансовой устойчивости проводится на стадиях образования, распределения и использования добавленной стоимости;

—чистые активы и чистые пассивы используются в условиях использования инструментов бухгалтерского инжиниринга и позволяют определить реальную стоимость предприятия;

—инструменты бухгалтерского инжиниринга строятся на показателях собственности (чистые активы, чистые пассивы, рабочий капитал, добавленная стоимость и др.) обладают свойством адаптивности, так как действия с ними и с экономическими показателями того же рода позволяют определить реальную стоимость собственности предприятия как имущественного комплекса.

Третий раздел стандарта ориентирует пользователя на объекты контроля, в качестве которых выступают:

—финансовый контроль: предприятие в целом;

—управленческий контроль: внутренние сегменты, виды деятельности, центры ответственности, экономические ситуации и др.;

—стратегический контроль: внешние сегменты, территориальные и временные фракталы и др.

Четвертый раздел стандарта организации контроля финансового мониторинга представлен механизмом контроля: нулевым балансом как одним из главнейших инструментов бухгалтерского инжиниринга.

Инструменты бухгалтерского инжиниринга - учетные механизмы, в комплексе представляющие четыре взаимосвязанных составляющих:

а) паттерн как методика обоснования и решения конкретной управленческой задачи;

б) компьютерная программа многовариантного исследовательского направления;

в) принятие решений оперативного, тактического или стратегического характера по полученным результатам.

г) система контроля, построенная на основе гипотетической реализации активов и удовлетворения обязательств в реальных ценах (рыночных, справедливых, залоговых и др.).

Начальный оператор составил:

— чистые активы - 35 500 тыс. руб.;

— стратегический норматив чистых активов - 50 000 тыс. руб.

Корректировочные проводки объединены в четыре группы:

1. Реализация 8 мероприятий научно-исследовательских и опытно- конструкторских работ приводит к увеличению оборотных активов на 5 000,0 тыс. руб., внеоборотных активов на 12 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела I баланса - 5 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела II баланса - 12 000,0 тыс. руб.

Кредит раздела III баланса - 17 000,0 тыс. руб.

2. Квалификация и опыт персонала привели к увеличению стоимости внеоборотных активов и реализации синергетического эффекта в размере 8 000,0 тыс. руб., в том числе гудвилл - 6 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела I баланса - 6 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела II баланса - 2 000,0 тыс. руб.

Кредит раздела III баланса - 8 000,0 тыс. руб.

3. Изменение структуры предприятия позволило реализовать синергетический эффект в размере 11 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела I баланса - 11 000,0 тыс. руб.

Кредит раздела III баланса - 11 000,0 тыс. руб.

4. Использование собственного капитала привело к эффекту в сумме 3 000,0 тыс. руб., заемного - в размере 7 000,0 тыс. руб.

Дебет раздела II баланса - 10 000,0 тыс. руб.

Кредит раздела III баланса - 3 000,0 тыс. руб.

Кредит раздела IV баланса - 7 000,0 тыс. руб.

Составим гипотетические проводки.

5. Реализация оборотных активов:

балансовая стоимость - 60 200 тыс. руб.,

рыночная стоимость - 63 200 тыс. руб.

Дебет раздела II баланса - 63 200 тыс. руб.

Кредит раздела II баланса - 60 200 тыс. руб.

Кредит раздела III баланса - 3 000 тыс. руб.

6.Реализация внеоборотных активов:

Балансовая стоимость - 56 000 тыс. руб.,

Рыночная стоимость — 50 400 тыс. руб.

Дебет раздела II баланса - 50 400 тыс. руб.

 Скачать реферат